讀《股票魔法師》有感

監測那些明星股票前，我會使用嚴格的定性的分析法篩選出部分股票。這些標準僅考慮股票的技術走勢，這樣他們就能強迫我的購買與當時主要的市場趨勢一致。一旦股票符合這個標準，我就開啟另一個監控螢幕，專注於研究那些公司的基本面資料，並根據此資料縮小候選股票的範圍。簡言之，不論公司基本面看起來有多好，只要它不符合技術標準，我就不會把它當作候選股。

個人感觸:這樣確實減少了不少工作，有的放矢，我現在選股基本從兩步下手，一是從成長性好的裡面去選進入第二階段的，二是從第二階段裡面去選成長性好的。

我絕對不會購買那些交易價格在其200日均線之下的股票。

個人感觸：投資本是化繁從簡的過程，這個標準可以排除大部分下跌趨勢的股票。

我的目標是不去關注那些浪費我時間的股票，這樣我就能專注於那些領先的，有機會成為下一個明星的公司。買那些長期處在下跌通道的股票，會大大降低你成功的可能。如果你想增加成功概率，就應該專注於那些確定處於上升趨勢的股票。

個人感觸：那些築底和探底的股票，買入後是一種煎熬，有可能幾個月甚至半年不賺錢或者虧錢，但是對於上升趨勢的股票，你買入後有可能馬上賺錢，所以要跟隨趨勢。

趨勢就是你的朋友。

個人感觸：在A股只能買漲，那麼上漲趨勢是您的朋友，下跌趨勢是您的敵人。

從基本面方面分析，原因幾乎和淨利潤有關：從枯燥乏味的表現到令人驚喜的上升，然後是淨利潤加速增長，最終在增速減慢的過程中逐漸令人失望。

個人感觸：個股的成長週期基本伴著淨利潤的增速而加速或放緩。

我的目標不是在價格最低或者股票最便宜的時候買入，而是在正確的時候，在股票準備好上漲的時候，買入。抄底沒有必要也浪費時間，會讓你丟了西瓜撿了芝麻。

個人感觸：最便宜的時候誰也不知道是什麼時候，而買在起漲點或加速點我們可以通過技術形態和基本面來判斷的，而買在加速點的效率遠遠高於買在最便宜的時候。

在第二階段的股票會因走強的需求而在其價格顯著上升的日子或星期裡有明顯增高的交易量;在價格回退的日子裡，交易量又會相對較低。在你下定股票已經到達第二階段，並準備購買前，至少要確定股票已經在持續增長，並且價格比最近一年的最低點高出至少25%-30%。大部分業餘投資者認為此時股票價格太高了，並認為他們應該依靠自己的直覺，在更早時買入。這就是為什麼業餘投資者沒法賺大錢的原因。

個人感觸：在趨勢走出來之後要勇於去擁抱趨勢，哪裡是頂，誰也不知道，所以要順勢而為。以前很多時候就是覺得股票漲高了不敢介入，但是不影響它繼續漲更高。

99%的明星股票在價格騰飛前，交易價格都高於200日均線，96%的股票在50日均線以上。趨勢模板是我購買行為的基礎。如果一隻股票沒能符合模板，我不會考慮買入。我們不能僅僅因為股票恰好在第二階段就選擇買入。因此，我們必須考慮是什麼導致了第二階段股價的加速上漲。

個人感觸:所以對於那些股價低於50日線和200日線的股票，我基本不會在它身上浪費時間，只有符合趨勢模板的股票我會去耐心尋找股價強勢的背後原因。

在從市場中驗證公司股票價格之前，我從不對自己針對某一個公司的基本面判斷抱以太大的信心。我的想法很簡單：如果公司管理制度和其產品都非常好，股票價格都應該或多或少反映出這種基本面的優勢。如果股價沒有支援基本面，可能公司的未來其實沒有想得那麼好。或者，投資者認為公司仍舊沒有明顯的改觀。你應該買入那些機構投資者願意花大錢購入，並將價格抬高的股票。為此你必須在投資之前確認機構投資者的資金已經開始流入公司了。

個人感觸：公司的基本面如果真的很優秀，股價應該會反映出來，因為機構投資者能通過調研指導他們的經營情況，如果股價沒有反應出來，說明機構投資者並不認可，因此我們要去買那些機構認可的公司，這樣就會有利潤的保障給股價帶來上漲。

如果機構投資者們沒有看到你所看到的，你的股票可能依舊會保持在“冬眠”狀態。與其這樣傻等著，為什麼不把錢投到另一隻已經上漲並獲得機構投資者支援的股票上呢。

個人感觸：與其把資金投給一個趨勢不明的股票還不如把資金投給一個已經告訴我們趨勢上漲，市場主流資金認可的股票上。

你的目標不是在最便宜的價格買入，而是在最短的時間內，在市場價明顯高於買入價的時候，將股票賣出。這才是明星投資者應該乾的事。

個人感觸：在有限的時間內，不是你在某個股票上買的便宜，而是在這個市場上賺的`最多。

20××年的1849點抄到了底，但是在5100點時我賺的並不多。

要想成功，就必須尊重趨勢和市場的智慧。

個人感觸：市場永遠是對的，你的判斷有時是對的。

在公司基本面發生變化前，股票價格通常伴隨這交易量的增大出現明顯的下跌。如果你的股票出現了自進入第二階段以來最大的單日或單週下跌，即使公司報表依舊好看，在大多數情況下這都是賣出的訊號。

個人感觸：近期東方園林等PPP個股的走勢就提前告訴了我們行業的情況，報表好看，但股價疲軟，肯定是有原因的。

為了能有超常的投資業績，你需要讓強大的機構站在你的一邊，幫助你推動股票價格讓其升高。由第二階段的上升趨勢可以知道機構正在向你這邊聚攏，反之，在第四階段也是一樣。讓長期的趨勢幫助你，就如同讓風推著你的帆船。如果沒有風，你會在水中餓死渴死。如果你逆風，你不太可能前進。要時刻關注風的動向。持有那些在上升通道中的股票，你成為明星投資者的機會就能大大增加。

個人感觸：股價是由大資金掌控的，所以我們要跟隨趨勢，同時跟隨大資金的方向，這樣才能提高成功概率。